【刘正窍门专栏】投资并合理避税
投资收益免税收,还可以支持地方的市政建设,真是「名利双收」!(AFP/Getty Images)
说起投资就不得不谈税率。如果投资收入恰好把总收入提升到更高税率的收入范围, 那就得不偿失了。那有没有投资收益免税收的投资工具呢?有!市政债券 (Municipal bonds or "munis" )就是美国最受欢迎的避税投资工具之一。
市政债券是由州及地方政府或者他们的代理机构发行的,目的是为公共设施比如高速公路,学校或医院的建设筹措资金。最吸引人的地方是这些债券的利息可以免交联邦所得税。而且,如果投资者是居住在债券发行地的话,很可能还可以免交州或者地方所得税。伊利诺州、堪萨斯州、爱荷华州、奥克拉荷马州和威斯康辛州属于例外,这些州的政府对于市政债券的利息同样征收所得税。如果你以高于买进价格的价钱出售这些债券,则资本利得必须纳税--享受免税待遇的是利息部分。 它的最低面值通常为5000美元,具体期限则从一年至三、四十年不等。
市政债券又可分为两种:一般义务债券(general obligation,简称GO)和收益债券(Revenue bonds ) 。一般义务债券是由州、市或者县级政府为了筹集建设道路、学校之类建设项目所需资金而发行的,并由发行方的税收来担保。由于可以获得发行方的完全信用担保,一般义务债券通常被认为是较为安全的投资选择。 收益债券则是由医院、公用事业公司之类特定机构发行的,较之一般义务债券,收益债券的风险性要大一些,因为它只是由某一特定计划的收益来担保。
如果你只是对债券投资感兴趣的普通投资者,对收益需交税的公司债券和免联邦税的市政债券的选择问题,可能会倍感头疼。这里我介绍一个简单的等价纳税殖利率的计算公式:等价纳税殖利率=免税的殖利率/(1-您的联邦税率)。举个例子,某个投资者收入处在20%的联邦税率范围。他想投资殖利率为5%的市政债券,那么纳税等价殖利率为0.05/(1-0.20)=0.0625或是6.25%. 也就是说如果该投资者能找到殖利率大于6.25%的无免税公司债券,买公司债券就能赚到更多。
以下是两个黄金准则:非营利机构或组织应投资公司债券而非市政债券,因为他们本来就无需纳税;收入在较高联邦税率范围内的投资者应投资市政债券而非公司债券。对于投资市政债券的风险控制,还有一条建议:了解市政债券发行方是否有按时偿还本金和利率的历史,该市或县最好有超过10,000的人口和多样化的经济实体。
投资收益免税收,并可以实际行动支持地方的市政建设,市政债券不失为「名利双收」的投资选择!
看中国首发 转载请注明出处
短网址: 版权所有,任何形式转载需本站授权许可。 严禁建立镜像网站.
【诚征荣誉会员】溪流能够汇成大海,小善可以成就大爱。我们向全球华人诚意征集万名荣誉会员:每位荣誉会员每年只需支付一份订阅费用,成为《看中国》网站的荣誉会员,就可以助力我们突破审查与封锁,向至少10000位中国大陆同胞奉上独立真实的关键资讯,在危难时刻向他们发出预警,救他们于大瘟疫与其它社会危难之中。
看完这篇文章您觉得
- 日片《完美的日子》:光影交织中的美和释然(组图)
- 大开眼界!创记录的“人体喷泉”(组图)
- 习近平忌惮三个红二代(组图)
- 【宋紫凤专栏】从潘美到潘仁美 是艺术加工还是神来之笔(组图)
- 江曾一政策藏污纳垢 老虎前仆后继终南捷径(组图)
- 中国经济旧模式大溃败 注定一个时代已经结束(图)
- 组图:江泽民这一手来的 贼毒
- 吴邦国面对黄狗
- 中共又放“脑死亡”烟幕弹
- 手相:如何看出结婚年龄在几岁?
- 央视军事大片 垂直打击 令人喷饭(组图)
- 北京环保局:北京人喝的水浇地都不行
- 面对温家宝的提问 六位高校校长的可笑回答
- 胡志强哭救太太 周永康冷血杀妻(图)
- 中共肺炎(又称武汉肺炎)
- 拜登
- 病毒
- COVID-19
- 疫苗
- 川普
- 特朗普
- 国安法
- 贸易战
- 习近平
- 华为
- 台铁
- 三峡大坝
- 新疆棉
- 长江
- 洪水
- 袁弓夷
- 港版国安法
- 汉光演习
- 国民党
- 退党
- 弗洛伊德
- BLM
- 中共
- 阎丽梦
- 金正恩
- 王岐山
- 赖清德
- 孟晚舟
- 关税
- 边境墙
- 彭斯
- 美国
- 贸易谈判
- 刘鹤
- 王沪宁
- 江泽民
- 崔永元
- 中南海
- 内幕
- 中共
- 反送中
- 贪官
- 情妇
- 腐败
- 反腐
- 打虎
- 官场
- 看中国
- 一国两制
- 法广
- 社交媒体
- 往事微痕
- 出卖国土
- FB
- 六四
- 朝鲜
- 加拿大
- 脱欧
- 央行
- 债务
- 杠杆
- 美元
- 货币
- 人民币
- 欧元
- 日元
- 港币
- 房地产
- 楼市
- 财政
- 财富
- 中产
- 海参崴
- 台湾
- 蔡英文
- 北京
- 刘强东
- 大妈
- 房价
- 疫苗
- 非洲猪瘟
- 大陆
- P2P
- 雾霾
- 基因编辑
- 防火墙
- 维权
- 709律师
- 上访
- 法轮功
- 网络审查
- 活摘器官
- 江东六十四屯
- 唐努乌梁海
- 长白山
- 白龙尾岛
- 江心坡
- SARS
- 新疆劳改营
- 言论自由
- 女主播
- 央视
- 华人
- 移民
- 华人
- 留学
- 海关
- 遣返
- 签证
- 回国
- 入籍
- 绿卡
- 民生
- 海外
- 加拿大
- 澳洲
- 民国
- 桂军
- 抗战
- 孙中山
- 蒋介石
- 宋美龄
- 邓小平
- 林彪
- 刘少奇
- 中共
- 皇帝
- 诸葛亮
- 易经
- 幽默人生
- 智慧
- 感悟
- 手机
- 预言
- 奇闻
- UFO
- 外星人
- 寿命
- 文革
- 养生
- 紫凤
- 贯明
- 李道真
- 轶飞
- 李云飞
- 云中君
- 辛思
- 夏闻
- 时代漫谈
- 沧海
- 东方纵横
- 唐柏桥
- 王尚一
- 江枫
- 黄清
- 李唐风
- 园丁
- 今涛拍暗
- 李青城
- 秦就石
- 中经研
- 秦天靖
- 江浩
- Eagle Vision
- 李子壬
- 马新宇
- 马来启
- 紫君
- 秦山
- 陈破空
- 戴东尼
- 曹长青
- 邢仁涛
- 瑜正
- 简易
- 肖川
- 伍凡
- 顾言
- 归瑜
- 乙欣
- 陈泱潮
- 徐沛
- 中国洗钱组织成全球主导者 为跨国组织掩犯罪事实(图)
- 挺过花莲7.2强震 我们会再度好起来!(组图)
- “五一”深圳楼市:特价房直降百万(图)
- 金正恩的“欢乐组”令人咋舌 雀屏中选下场很不堪(图)
- “伞放三处,家中难富”哪3处不能放伞?(组图)